FRANCFORT (Reuters) – Deutsche Telekom a annoncé jeudi qu’il allait vendre 70% de sa filiale de publicité en ligne Scout24, pour environ 1,5 milliard d’euros, au groupe de capital-investissement Hellman Friedman.

Cet accord valorise Scout24 à 2 milliards d’euros dette comprise, a précisé l’opérateur allemand.

Il intervient un an après que Deutsche Telekom eut annoncé qu’il étudierait toutes les options à sa disposition pour son ensemble de portails internet qui comprend notamment le site de vente d’automobiles d’occasion en ligne AutoScout24.

Deutsche Telekom cherche à lever des fonds pour financer le développement de ses réseaux téléphoniques 4G et de fibre optique afin, notamment, de contrer la concurrence du câble.

Le groupe a dit en décembre dernier qu’il investirait près de 30 milliards d’euros entre 2013 et 2015.

Deutsche Telekom n’a jamais rendu public les résultats de sa filiale Scout24 mais une source proche de la situation indique qu’à deux milliards d’euros, elle serait valorisée l’équivalent de 20 fois son Ebitda de l’an dernier.

C’est élevé même pour des fonds de private equity qui ont l’habitude de faire leurs achats d’actifs technologiques et télécoms à un multiple de 10 fois l’Ebitda environ.

Harro Ten Wolde, Nicolas Delame pour le service français, édité par Wilfrid Exbrayat